När det gäller att betala för college, ju tidigare du börjar, desto bättre. Men att komma igång kan vara överväldigande. Kostnaden för college stiger, det är förväntas fördubblas under de närmaste 10 åren, och det finns en mängd andra okända plan. Offentliga eller privata universitet? In-stat eller av staten? Kommer ditt barn få stipendier? Hur är grad skolan?
Lyckligtvis behöver du inte vet svaren på alla dessa frågor för att börja spara.
Här är några av de mest användbara strategier för att besluta hur mycket att spara till college.
Table of Contents
1. Välj en slut Mål
En av de vanligaste sätten att ställa ett sparande mål grundar sig på den beräknade kostnaden för college. Det bidrar till att börja med att använda någon av räknare där ute för att hjälpa dig att uppskatta kostnaden för college för ditt barn, baserad på faktorer som barnets ålder, typ av skola du förväntar ditt barn att delta, och den förväntade ökningen av kostnaden college. Du bör också överväga om det finns en specifik skola som du redan vet ditt barn vill delta.
Att få lite klistermärke chock? Den goda nyheten är att om du sparar i-state, out-of-state eller privat, du behöver inte planera för hela beloppet.
Många finansiella rådgivare rekommenderar istället spara ungefär en tredjedel av kostnaden för college, med förväntningen att resten kommer från ekonomiskt stöd, stipendier och aktuell förälder och / eller student inkomst (t.ex. arbete studien).
Detta kan göra målet att spara för college känner sig mer realistisk och genomförbar.
Låt oss säga till exempel att barnet föddes 2017 och du är redo att börja spara nu (bra för dig!) För att betala för ⅓ den beräknade kostnaden för college, kan ditt mål vara $ 73.700 för en offentlig in- state University, $ 116,800 för en offentlig, out-of-state skolan, och $ 145.100 för en privat högskola.
2. Ställ in rätt Månads Mål för ditt sparande Tool
Är det lite för svårt att föreställa sig slutmålet, år från och med nu? Överväga att gå tillbaka till ett månatligt bidrag belopp. Kom bara ihåg att hur du sparar kommer att göra en stor inverkan på hur mycket du sparar med den tid barnet börjar college.
Många experter rekommenderar att du använder en 529 college sparplan, en skatt gynnade investeringskonto som fungerar som en Roth IRA för college. En 529 plan erbjuder skattefria tillväxt och uttag för kvalificerade högre utbildning kostnader, som omfattar undervisning och avgifter, room & board, böcker, datorer och specialundervisning kostnader.
Vad betyder det för dig? Att välja en 529 plan kan innebära en mycket lägre månatligt bidrag, eftersom pengarna växer med tiden. Med en 529 plan, skulle de rekommenderade månatliga bidrag till ett barn som fötts under 2017 vara ungefär $ 165 för en offentlig in-statlig skola, $ 260 för offentlig out-of-state, eller $ 325 för ett privat universitet.
Om du tänker spara använda en traditionell sparkonto eller en beskattad investering konto, du vill justera din månatliga bidrag därefter. Till exempel, är den nuvarande genomsnittliga räntan på sparkonton 0,06 procent apy.
Med denna hastighet, på ett sparkonto, skulle du behöva bidra med cirka $ 300 per månad i 18 år att betala för 1/3 den beräknade kostnaden för en publik, i-state college, runt $ 500 för out-of-state, och runt $ 600 per månad för ett privat universitet.
Nästan dubbelt så krävs besparingar jämfört med en 529!
Med hjälp av en beskattad investeringskonto kan ge betydligt bättre avkastning på dina besparingar. Med en genomsnittlig 7 procent gengäld skulle ett månatligt bidrag på ca $ 190 täcka den beräknade kostnaden för en offentlig in-state university, $ 300 för out-of-state, eller ungefär $ 390 för en privat högskola. Men du kommer miste om 529 planens skattebefrielse på utdelning och vinster.
3. Bestäm Baserat på vad du har råd
Slutligen kan du ställa in ett månadssparande mål för college baserat på vad din familj har råd med. Detta är en bra metod om det finns inte mycket svängrum i din budget.
Naturligtvis, vad är prisvärd varierar kraftigt från en familj till nästa. Om du är osäker på vad som är genomförbart för din familj, försök att bryta ner det med hjälp av Lumina Foundations Rule of 10 formel.
Även ursprungligen tänkt som ett riktmärke för högskolor som vill expandera tillgång till högre utbildning, kan formeln verkligen utnyttjas av familjer. Detta tillvägagångssätt rekommenderar att familjer betala för college med hjälp av riktmärken:
- Familjer spara 10 procent av sin diskretionära inkomster;
- Familjer spara över en period på 10 år; och
- Studenterna arbetar 10 timmar per vecka, medan college.
Diskretionär inkomsten vanligtvis definieras som den totala inkomsten efter skatt, minus alla minimala överlevnads utgifter såsom livsmedel, läkemedel, bostäder, verktyg, försäkringar, transport, etc.
Den Lumina Foundation säger att vid tillämpningen av dessa riktmärken, alla inkomster över 200 procent av federala fattigdomsgränsen är ”diskretionär”. För en familj på fyra 2017, det skulle vara några inkomster över $ 49.200.
Efter denna formel kan en familj gör i genomsnitt $ 100.000 årligen spara 10 procent av den återstående $ 50.800 eller $ 423 per månad. Över 10 år, det är nästan $ 51.000 sparas för college. Med en student som arbetar 10 timmar i veckan under 50 veckor per år på nuvarande $ 7,25 minimilön, det är en extra $ 3625, för totalt bidrag på $ 14.500 under 4 år.
Självklart, om din inkomst ökar eller minskar, era bidrag kan justeras i enlighet därmed. Och du kan alltid göra denna metod gå längre med hjälp av en skatt gynnade besparingar verktyg för att öka dina pengar över tiden.
Till exempel, om en familj med en 8-åriga barn började spara $ 423 månaden i 529 sparplan kan detta belopp växa till $ 75.300 i 10 år. Detta skulle vara tillräckligt för att täcka ⅓ av kostnader som experter rekommenderar för ett offentligt-out-of-state skolan eller om ½ kostnaden för en in-state university.
Slutgiltiga tankar
Även om det är lätt att få klistermärke chock från skyhöga college kostnader, kom ihåg att det belopp som du behöver för att spara är sannolikt mycket lägre.
Det viktiga är att börja så tidigt som möjligt och för att stämma överens med sparande. Men om ditt barn är äldre, inte panik, du kan fortfarande spara en betydande summa i en kortare tidsram.
Ekonomiskt stöd, stipendier, elevarbeten, din inkomst medan ditt barn gå på college, och bidrag från familjen kan alla bidra till att göra upp resten.
Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.